JPMorgan Research heeft het advies voor Wolters Kluwer verhoogd van Neutraal naar Overwogen, waarbij het koersdoel werd aangepast van 73,00 naar 87,00 euro. Dit bleek donderdag uit een rapport van de Amerikaanse zakenbank.
Analist Daniel Kerven sprak in zijn rapport van een “aantrekkelijke waardering”. Hij was te spreken over de uitrol van nieuwe producten en overnames door Wolters Kluwer. “Dat heeft ons vertrouwen gegeven”, zowel op het vlak van AI als in de langetermijngroei.
Wolters Kluwer levert volgens Kerven niet alleen betrouwbare data voor AI, maar ook platformen en systemen die dankzij AI beter werken.
Het aandeel Wolters Kluwer is inmiddels 40 procent goedkoper dan sectorgenoot RELX en zelfs 60 procent goedkoper dan Amerikaanse sectorgenoten, benadrukte JPMorgan.
“De koers-winstverhouding daalt naar slechts 5 in 2030 op basis van cijfers die een vertraging en margedaling voor UpToDate omvatten”, merkte Kerven op. Zijn koersdoel is gebaseerd op een koers-winstverhouding van nog geen 13 voor 2027, “wat nog steeds een korting van 20 procent zou betekenen ten opzichte van Pearson”.
Kerven verhoogde donderdag zijn winstraming voor 2027 met 3 procent en daarmee zitten zijn taxaties 5 procent boven de consensus.
Het aandeel Wolters Kluwer sloot woensdag op 59,02 euro.
Elke ochtend beleggingstips ontvangen? Meld u gratis aan voor Cashcow Daily!