Wat zijn de meest waardevolle fondsen van Nederland? De nieuwe rangschikking van de best presterende fondsen en fondsbeheerders wordt op donderdag 5 maart duidelijk tijdens de uitreiking van de vwd cash Fund Awards. Voor het vierde achtereenvolgende jaar is het evenement voor de beleggingstop van Nederland een samenwerking tussen vwd group en cash.
Het event, waarbij bovendien de cash Publieksprijs 2015 wordt uitgereikt, vindt dit jaar in de historische Koepelkerk in hartje Amsterdam plaats. De vwd cash Fund Awards worden jaarlijks uitgereikt aan de best presterende fondsen en fondsmanagers. De nominaties en de toekenning van de prijzen en certificaten vinden plaats op basis van de vwd diamond rating van vwd group.
Beleggingsfondsen en Exchange Traded Funds (ETF’s) worden beloond in verschillende categorieën. Dat geldt evenzeer voor de aanbieders van deze beleggingsproducten. De fondsen, fondsmanagers en fondshuizen met de hoogste scores zullen worden gehonoreerd. Alle beleggingsfondsen en ETF’s met een trackrecord van vijf jaar of langer konden in aanmerking komen voor een nominatie.
Diamond rating
De toekenning van de prijzen en de certificaten vindt plaats op basis van de ‘diamond rating’ die vwd heeft ontwikkeld. Deze rating is zuiver kwantitatief, zonder subjectieve componenten. Een belangrijk uitgangspunt is dat fondsen worden beloond, die door alle economische cycli heen het beste presteren. Voor een goede beoordeling daarvan kan het niet anders dan dat een fonds een minimale trackrecord van vijf jaar bezit.
Het rendement is een belangrijke toetssteen bij de nominatie en de definitieve beoordeling. Daarbij gaat het zowel om het absoluut rendement over de afgelopen vijf jaar als de consistentie van het rendement bekeken op jaarbasis. Verder wordt het genomen risico uitdrukkelijk onder de loep genomen door de keurmeesters van vwd.
“Wie creëert de hoogste alpha?”
Om het risico te meten, wordt de volatiliteit beoordeeld en niet de vóór risico aangepaste rendementen. De toegepaste methodologie helpt om de toegevoegde waarde van actieve fondsbeheerders inzichtelijk te maken, oftewel wie creëert de hoogste alpha. In het woud van duizenden fondsen die in Nederland worden aangeboden, komt zo de fondsmanager die het verschil heeft gemaakt naar boven drijven. Er wordt tevens rekening gehouden met de mate van kapitaalbescherming waaraan een fonds kan voldoen.
Om te voorkomen dat er appels met peren worden vergeleken, volgt de rating de classificatieregels van het European Fund Classification Forum (EFCF), een werkgroep van Efama, de Europese koepelorganisatie van asset managers. Het betreft duidelijk gedefinieerde fondsencategorieën die aan robuuste criteria zijn onderworpen. Zo kan er geen enkel misverstand bestaan over opname van een fonds in een bepaalde categorie.
Super Awards
Er worden drie Super Awards toegekend. Ze zijn te beschouwen als het neusje van de zalm. Een daarvan is voor de beste fondsaanbieder met minder dan dertig fondsen en meer dan tien fondsen in beheer. Een tweede Super Award gaat naar het beste fondsenhuis met dertig of meer fondsen in beheer en de derde naar de beste aanbieder van ETF’s.
Voorts zijn er drie Group Awards voor de beste aanbieders van in Nederland goedgekeurde aandelenfondsen, obligatiefondsen en mixfondsen. Tot slot worden 21 beleggingsfondsen en 7 ETF’s beloond, omdat ze het beste zijn in hun eigen categorie.
ING Investment Management
Net als voorgaande jaren werden genomineerden om een reactie gevraagd op hun nominatie. Wat beschouwen zij als hun succesformule? ING Investment Management (ING IM), genomineerd voor een Super Award in de categorie gelijk of meer dan 30 beleggingsfondsen in beheer, antwoord daarop als volgt: “Als grootste vermogensbeheerder van Nederland willen wij altijd een topprestatie leveren. Dit doen wij met een hecht team van ervaren beleggingsprofessionals dat de behoeften van de klant centraal stelt. Wij bieden onze klanten toegang tot vele beleggingscategorieën, regio’s en sectoren, waarmee interessante beleggingsmogelijkheden wereldwijd binnen bereik komen.”
Daarbij koppelt de beleggingsbeheerder een sterke performance van zijn actief beheerde fondsen aan een hoogwaardige risicobeheersing en een aansprekende communicatie. “ING IM streeft er naar om de meest passende beleggingsoplossingen en -diensten aan te bieden.
Dit vereist een grondig inzicht in de wensen van de klant. In 2014 werden wij eveneens in dezelfde categorie genomineerd en mochten we de prijs toen mee naar huis nemen.” Vorig jaar introduceerde deze asset manager het online platform FitVermogen.nl, waar particuliere beleggers op eenvoudige wijze en met lage kosten vermogen kunnen opbouwen.
“Met een terugtredende overheid is het voor iedereen verstandig om iets extra’s te regelen voor zaken als pensioen, studie en zorg. De beleggingsoplossing FitVoorLater is speciaal bedoeld voor iedereen die extra kapitaal wil opbouwen voor ná de pensionering. Vanaf april verandert ING IM zijn naam in NN Investment Partners. Ook de fondsen zullen een nieuwe naam krijgen.
“Maar voor onze klanten verandert er vrijwel niets. Wij blijven wie we waren met dezelfde mensen, dezelfde service en dezelfde beleggingsfondsen.”
AXA Investment Managers
AXA Investment Managers, die met ING IM concurreert om een Super Award van gelijke orde, karakteriseert zichzelf als een van de grootste in Europa gevestigde vermogensbeheerders. AXA Investment Managers is een multi-expert vermogensbeheerder en een 100%-dochteronderneming van de AXA Groep.
“Wij ontwikkelen op maat gesneden, robuuste oplossingen en bieden onze klanten een breed scala aan beleggingsfondsen, beleggingsstrategieën en thought leadership. Ons multi-expert businessmodel bestaat uit teams van experts, elk gespecialiseerd in een beleggingscategorie. Samen leveren zij de bouwstenen die door ons Multi Asset Client Solutions-team gebruikt worden om op maat gemaakte oplossingen te ontwikkelen.”
Threadneedle Investments
Het in dezelfde categorie genomineerde Threadneedle Investments, is een internationale vermogensbeheerder met een bewezen trackrecord van outperformance in alle beleggingscategorieën. “Ons team van circa 160 beleggingsprofessionals belegt in aandelen en obligaties uit zowel ontwikkelde als opkomende landen, in grondstoffen en in Brits vastgoed.”
“Een continu proces van creatief denken, het delen van ideeën en nauw overleg”
Threadneedle stelt dat het zijn kracht dankt aan het zich enkel op vermogensbeheer richten, waardoor het zich volledig kan concentreren op het behalen van rendement. “De beleggingsaanpak is gebaseerd op een continu proces van creatief denken, het delen van ideeën en nauw overleg. De beleggingsstijl is dynamisch, waarbij actief wordt gezocht naar de beste beleggingsideeën. Veel andere vermogensbeheerders richten zich meer op het volgen van een benchmarkindex.”
Comgest
Comgest is een van de genomineerden voor een Super Award in de categorie voor beheerders met tussen de tien en dertig fondsen. Het is een onafhankelijke asset manager waarvan de aandelen in handen zijn van de oprichters en het personeel.
“Opgericht in 1985 richten wij ons op het beheren van aandelenportefeuilles met een beleggingshorizon op de lange termijn. We hebben een aantal regionale strategieën en vier landenstrategieën. Maar we hebben slechts één beleggingsstijl die we, afhankelijk van de regio waar we in beleggen, stringenter of iets minder stringent kunnen toepassen. We zijn op zoek naar bedrijven die in staat zijn om over een langere periode een relatief stabiele winstgroei te realiseren. Deze winstgroei moet zich op termijn vertalen in de aandelenkoers en aandeelhouderswaarde creëren.”
Lyxor Asset Management
Lyxor Asset Management is vereerd om wederom te zijn genomineerd voor de Super Award voor aanbieders van ETF’s. “Met onze producten willen wij de kwaliteitstandaarden in de ETF-industrie verleggen door nog hoger in te zetten op risicobeheer, transparantie, lage kosten en hoge liquiditeit. Niet voor niets is Lyxor de nummer 2 in Europa op het gebied van liquiditeit van zijn ETF’s.”
Een compleet overzicht van alle genomineerden vindt u op Fundawards.nl.
Elke ochtend beleggingstips ontvangen? Meld u gratis aan voor Cashcow Daily!