De aandelenmarkten in Europa gaan woensdag een lagere opening tegemoet, terwijl de Democraten op een grote overwinning afkoersen in de Amerikaanse ‘midterms’.
De Democraten lijken zowel in het Huis van Afgevaardigden als de Senaat aan de winnende hand, op basis van de eerste uitslagen. Vooral in het Huis lijkt de winst overtuigend, met een meerderheid voor de Democraten.
Ook lijken de Democraten verschillende gouverneurszetels te winnen, waaronder die in Texas.
IG voorziet een openingsverlies van 142 punten voor de Duitse DAX en een min van 31 punten voor de Franse CAC 40. De Britse FTSE lijkt 83 punten lager te zullen openen.
De Europese aandelenmarkten zijn dinsdag lager gesloten, waarbij een herstel van de AI-gerelateerde aandelen vooralsnog uitbleef en het wachten was op de uitslag van de Amerikaanse verkiezingen.
Hoe de verkiezingsuitslag de markt raakt, is volgens Commerzbank lastig te voorspellen. De bank stelde dat een Democratische meerderheid in het Congres per saldo gunstig zou kunnen uitpakken voor Amerikaanse staatsobligaties, maar voegt daaraan toe: “De verkiezingsuitslag voorspellen is één ding; anticiperen op de reactie van Donald Trump en de markt is iets anders.”
De olieprijzen waren dinsdag volatiel. In eerste instantie stegen de prijzen weer na berichten dat de VS op maandag het Iraanse eiland Qeshm hadden aangevallen. Maar gedurende de dag zakte de prijs toch weer in en noteerde een vat Brent olie 1,5 procent lager, in de hoop dat er toch een diplomatieke oplossing komt.
De rendementen op staatsobligaties in de eurozone stegen licht, in navolging van de hogere rendementen op Amerikaanse staatsobligaties, terwijl het stemmen was begonnen bij de tussentijdse verkiezingen in de VS.
De moeilijke omstandigheden voor obligaties zullen naar verwachting nog enige tijd aanhouden, maar de huidige renteniveaus zijn te hoog, aldus analisten van Mediolanum International Funds. Het fonds voegde eraan toe dat het daarom ook positief staat tegenover staatsobligaties bij de huidige hoge rendementen.
De vooruitzichten voor kredietverlening zullen afhangen van de vraag of de monetaire autoriteiten te traag reageren, aldus het fonds. “Hoe langer de hoge rendementen aanhouden, hoe meer druk de kredietsector zal ondervinden.”
Stijgers en dalers
De aandelen van Bayer stegen 3,6 procent nadat het Duitse concern zijn winstverwachting voor het hele jaar verhoogde. Het bedrijf verwees naar een herstel in de farmaceutische tak, waardoor de marktdruk op de divisies landbouw en consumentengezondheid kon worden verlicht.
Deutsche Lufthansa sloot 3,9 procent hoger, na een stijging van de nettowinst in het derde kwartaal, nadat de sterke vraag en kostenbeheersing de hogere brandstofprijzen compenseerden.
De grootste daler in Frankfurt was Zalando, dat 6,3 procent moest prijsgeven. Dat terwijl Zalando in het derde kwartaal de zakelijke activiteiten sterk had zien groeien en de vooruitzichten voor het hele jaar handhaafde, zo bleek dinsdag uit de update van het Duitse onlinemodehuis.
In Parijs steeg LVMH met 2,0 procent, gevolgd door Orange met een winst van 1,5 procent.
De autobedrijven Renault en Stellantis hadden het lastiger met verliezen van 2,0 en 3,7 procent.
In Milaan steeg Ferrari met 4,5 procent. Ferrari had zijn prognose voor het hele jaar opnieuw licht verhoogd, omdat de vraag naar het personaliseren van auto’s sterk bleef en de leveringen van nieuwere modellen in het derde kwartaal toenamen.
In Amsterdam werd Philips beloond voor zijn cijfers over het derde kwartaal: de aangepaste winstmarge steeg, omdat meer omzet, hogere brutomarges en productiviteitsverbeteringen de kosteninflatie hielpen compenseren. Vooral de margestijging bij het medtechbedrijf verraste positief. Degroof Petercam noemde het een solide kwartaal, maar Jefferies sprak van een gemengde boodschap, met wat zorgen over de haalbaarheid van de vooruitzichten voor 2026. Het aandeel Philips won 4,8 procent.
Wolters Kluwer, dat woensdag met een update komt, verloor 2,3 procent en Adyen werd 2,8 procent goedkoper. Het grootste verlies kwam voor rekening van Magnum Ice. De ijsmaker verloor 3,3 procent aan beurswaarde.
Azelis trok dinsdag de kop in Brussel met een koerswinst van 1,2 procent. Argenx en Syensqo wonnen 0,6 en 0,4 procent.
Daarentegen verloor Aperam meer dan 2 procent en Sofina ruim 3 procent.
Euro STOXX 50 6.144,56 (-0,5%)
STOXX Europe 600 645,66 (-0,6%)
DAX 25.864,62 (-0,5%)
CAC 40 8.020,31 (-0,3%)
FTSE 100 10.638,43 (-1,1%)
SMI 14.743,09 (-0,4%)
AEX 1.121,76 (-1,0%)
BEL 20 5.837,52 (-0,7%)
FTSE MIB 49.941,83 (-0,0%)
IBEX 35 18.807,20 (-0,8%)
AMERIKAANSE AANDELEN
Wall Street gaat woensdag een rode opening tegemoet.
De Amerikaanse beurzen sloten dinsdag nog verdeeld, in afwachting van de uitslag van vandaag van de Amerikaanse verkiezingen. De technologiesector zorgde wel voor wat lucht, doordat beleggers na de recente koersdruk opnieuw instapten in vooral de grote technologienamen.
Beleggers richten zich vooral op de tussentijdse verkiezingen, die bepalen welke partij vanaf januari de controle over het Huis van Afgevaardigden en de Senaat zal hebben. Zelfs met president Donald Trump in het Witte Huis zou een overwinning van de Democraten in het Huis of de Senaat de onderzoeken en het toezicht in Washington kunnen beïnvloeden. Dit is cruciaal voor sectoren zoals defensie, AI en de gezondheidszorg.
Hoe de verkiezingsuitslag de markt raakt, is volgens Commerzbank lastig te voorspellen. De bank stelde dat een Democratische meerderheid in het Congres per saldo gunstig zou kunnen uitpakken voor Amerikaanse staatsobligaties, maar voegt daaraan toe: “De verkiezingsuitslag voorspellen is één ding; anticiperen op de reactie van Donald Trump en de markt is iets anders.” Die onzekerheid speelt volgens de bank ook een rol bij de vraag hoe het Congres na de verkiezingen zal omgaan met Trumps beleid.
Dinsdag werkte het herstel van de grote technologiebedrijven in het voordeel van de S&P 500, ondanks dat de meeste bedrijven in de index per saldo daalden.
De olieprijzen waren dinsdag volatiel. In eerste instantie stegen de prijzen weer na berichten dat de VS op maandag het Iraanse eiland Qeshm hadden aangevallen. Maar gedurende de dag zakte de prijs toch weer in. Een vat WTI-olie noteerde 0,4 procent lager op 96,09 dollar. Analisten wijzen er wel op dat het nog onzeker is of de hoop op een diplomatieke oplossing met Iran ook werkelijk uitkomt.
Robert Yawger, grondstoffenspecialist bij Mizuho Securities USA, is sceptisch over het vredesoptimisme: “De markt wil graag geloven dat er een vredesakkoord komt, maar ik denk dat zo’n akkoord vooral deel uitmaakt van de poging van de regering-Trump om een rooskleurig beeld te schetsen van een impopulaire oorlogsinspanning, juist rond de dag van de verkiezingen.”
De obligatierentes in de VS stegen doordat het aantal vacatures een hoogtepunt van vier maanden bereikte en het aantal ontslagen afnam. Ook stegen de Amerikaanse fabrieksorders in september harder dan verwacht. Volgens de Fed Watch Tool is de kans dat de Fed op 9 december de rente verhoogt, gestegen naar bijna 77 procent.
De euro/dollar noteerde nagenoeg de hele dag rond de 1,12.
Stijgers en dalers
Coinbase herstelde 5,5 procent, na een daling van 15 procent in de drie handelsdagen voorafgaand aan dinsdag. De cryptobeurs publiceerde vorige week donderdag nabeurs kwartaalcijfers die een zwakker handelsvolume in cryptomunten lieten zien, waarna Morgan Stanley het advies maandag verlaagde naar Verkopen en het koersdoel met 53 procent verlaagde.
Shopify zakte 8,7 procent, nadat het e-commercebedrijf de verwachtingen miste op het gebied van brutowinst uit abonnementen en de waarde van verhandelde goederen. Het bedrijf verwacht een vrije kasstroommarge die vergelijkbaar is met het vierde kwartaal van 2025.
Thomson Reuters verloor 9,9 procent, na tegenvallende winstcijfers. Het bedrijf in content en technologie boekte in het derde kwartaal een aangepaste winst van 81 dollarcent, tegen 83 dollarcent die analisten van FactSet hadden verwacht. De omzet kwam met 1,83 miljard dollar in lijn met de verwachting.
On Semiconductor steeg 3,6 procent, nadat het chipbedrijf beter dan verwachte kwartaalcijfers publiceerde. De aangepaste winst kwam uit op 90 dollarcent per aandeel bij een omzet van 1,72 miljard dollar, tegenover een verwachting van analisten van LSEG van 88 dollarcent op 1,70 miljard dollar.
DuPont de Nemours klom 8,7 procent na de publicatie van de kwartaalcijfers. Het chemieconcern boekte een aangepaste winst van 2,09 dollar bij een omzet van 1,87 miljard dollar, tegenover de FactSet-consensusverwachting van 1,87 dollar op 1,84 miljard dollar. DuPont verhoogde de jaarprognose en verwacht een organische groei van ongeveer 4,5 procent.
Fiserv steeg 12,5 procent, nadat de winst over het derde kwartaal de verwachtingen overtrof. Het financiële dienstverlener boekte een aangepaste winst van 1,75 dollar per aandeel tegen een FactSet-consensusverwachting van 1,72 dollar. Fiserv keurde daarnaast een aandeleninkoopprogramma van 500 miljoen dollar voor het vierde kwartaal goed.
Aandelen in de kunstmatige-intelligentiesector veerden op, na dagen van forse verkoopdruk. De chipmakers Nvidia en Advanced Micro Devices stegen respectievelijk 2,3 en 3,7 procent. Geheugenchipmaker Sandisk won 4,8 procent.
Revvity won 7,9 procent, nadat het life sciences-bedrijf de winstverwachting voor het hele jaar verhoogde naar 5,40 tot 5,45 dollar per aandeel, van eerder 5,30 tot 5,40 dollar.
Farmaceut Pfizer zakte 2,3 procent, ondanks kwartaalcijfers die de verwachtingen overtroffen. Het bedrijf boekte een winst van 87 dollarcent per aandeel, exclusief eenmalige posten, bij een omzet van 16,58 miljard dollar. Analisten van LSEG rekenden op een winst van 73 dollarcent bij een omzet van 15,87 miljard dollar.
Zebra Technologies, producent van barcodescanners en mobiele computers voor de retailsector, daalde 8,8 procent nadat de aangepaste brutomarge in het derde kwartaal uitkwam op 46 procent, tegen een FactSet-consensusverwachting van 47,7 procent. De omzet en winst zelf overtroffen wel de verwachtingen.
Gartner kelderde 13,3 procent, ondanks kwartaalcijfers die de verwachtingen overtroffen. Het bedrijf gaf ook een beter dan verwachte winst- en omzetprognose voor het hele jaar af.
Palantir Technologies verloor 1,7 procent, ondanks een aangepaste winst over het derde kwartaal die de verwachtingen van Wall Street overtrof. De Amerikaanse commerciële omzet van het bedrijf steeg 148 procent tot 984 miljoen dollar en overtrof daarmee de omzet uit Amerikaanse overheidscontracten van 953 miljoen dollar. Palantir verwacht voor het vierde kwartaal een omzet van ongeveer 2,65 miljard dollar en voor heel 2026 van 8,53 miljard dollar.
Apple zakte 1,9 procent, na een tegenvallende margeprognose en nadat de verkoop van iPads in het vierde kwartaal van het gebroken boekjaar achterbleef bij de verwachtingen van analisten.
S&P 500 index 7.568,92 (+0,4%)
Dow Jones index 51.786,72 (-0,4%)
Nasdaq Composite 25.372,00 (+0,8%)
AZIE
De Aziatische beurzen noteerden woensdag verdeeld. De beurs in Japan opende na een vrije dag weer de deuren, wat resulteerde in verlies, vooral voor techaandelen.
Nikkei 225 61.447 (-2,6%)
Shanghai Composite 3.635 (+0,7%)
Hang Seng 23.718 (+0,8%)
VALUTA
De euro/dollar noteerde vanochtend op 1,1239. Dinsdagavond noteerde het muntpaar op 1,1192.
USD/JPY Yen 157,90
EUR/USD Euro 1,1239
EUR/JPY Yen 177,47
BEDRIJFSNIEUWS:
07:00 Ahold Delhaize – Cijfers derde kwartaal
07:00 Alfen – Cijfers derde kwartaal
07:00 DSM-Firmenich – Cijfers derde kwartaal
07:00 Vopak – Cijfers derde kwartaal
07:00 Novo Nordisk – Cijfers derde kwartaal (Dee)
07:00 Siltronic – Cijfers derde kwartaal (Dld)
08:00 Wolters Kluwer – Cijfers negen maanden
00:00 Unilever – Beleggersdag
07:00 Solvay – Cijfers derde kwartaal
09:00 KBC – Ex-coupon
13:00 Kraft Heinz – Cijfers derde kwartaal (VS)
13:00 McDonald’s – Cijfers derde kwartaal (VS)
13:00 Uber – Cijfers derde kwartaal (VS)
18:00 Care Property – Halfjaarcijfers
18:00 Jensen-Group – Cijfers derde kwartaal
22:00 DoorDash – Cijfers derde kwartaal (VS)
22:00 Qualcomm – Cijfers vierde kwartaal (VS)
MACRO-AGENDA:
06:30 Inflatie vlpg – Oktober (NL)
03:45 Inkoopmanagersindex diensten – Oktober def. (Chi)
09:15 Inkoopmanagersindex diensten – Oktober (Spa)
09:30 Riksbank – Rentebesluit (Zwe)
09:45 Inkoopmanagersindex diensten – Oktober (Ita)
09:50 Inkoopmanagersindex diensten – Oktober def. (Fra)
09:55 Inkoopmanagersindex diensten – Oktober def. (Dld)
10:00 Inkoopmanagersindex diensten – Oktober def. (eur)
10:30 Inkoopmanagersindex diensten – Oktober (VK)
11:00 Inflatie – Oktober vlpg (eur)
13:00 Hypotheekaanvragen – Wekelijks (VS)
14:15 Banenrapport ADP – Oktober (VS)
14:30 Handelsbalans – September (VS)
15:45 Inkoopmanagersindex diensten – Oktober def. (VS)
16:00 Inkoopmanagersindex diensten ISM – Oktober (VS)
16:30 Olievoorraden – Wekelijks (VS)
Elke ochtend beleggingstips ontvangen? Meld u gratis aan voor Cashcow Daily!